Введение
Глава 1. Теория стабилизационных программ и эконометрические модели исследования финансовых рынков
1.1. Цели и элементы программ стабилизации 6
1.2 Описание данных 8
1.3 Эконометрические модели исследования финансовых рынков 13
Глава 2. Эволюция финансовых рынков стран с переходной экономикой 15
2.1 Результаты стабилизации 15
2.2 Спрос на деньги и денежно-кредитные агрегаты в процессе стабилизации 18
2.3 Девальвация национальной валюты, сокращение денежной массы и объема производства
2.4 Прямые и косвенные инструменты денежно-кредитного регулирования 22
2.5 Формирование рынков ценных бумаг и межбанковских валютных рынков 25
2.6 Взаимная задолженность предприятий 27
2.7 Банковская задолженность 30
2.8 Накопление необслуживаемых ссуд в портфелях банков 32
2.9 Решение проблемы необслуживаемой задолженности 38
2.10 Приток иностранного капитала 42
2.11 Основные выводы 49
Глава 3. Моделирование финансовых рынков 52
3.1 Графический анализ 52
3.2 Описательная статистика 54
3.3 Эффект дня недели 58
3.4 Эффект "хороших и плохих" новостей 62
3.5 Выделение стохастического тренда 64
3.6 Корреляционный анализ 66
3.7 Исследование стационарности 68
3.8 Коинтеграционный анализ 70
3.9 Основные выводы 71
Заключение 72
Библиография
