Введение
Глава 1. Основные направления и математические методы исследований рынка ценных бумаг
1.1 Фондовый рынок и реальный сектор экономики
1.2 Современное состояние и тенденции на РЦБ России 15
1.3 О критериях оптимальности управления портфелем ценных бумаг 22
1.4 Динамические модели процессов на рынке ценных бумаг 33
1.5 Обзор методик прогнозирования динамики финансовых инструментов 36
1.6 Бизнес на рынке ценных бумаг как управляемый случайный процесс 47
Глава 2. Модели оптимального управления портфелем ценных бумаг 50
2.1 Фундаментальный анализ фондового рынка как основа прогнозирования его долгосрочной динамики 50
2.2 Управляемые марковские процессы как инструмент оптимизации стратегий управления портфелем ценных бумаг 57
2.3 Основные предположения модели о механизме принятия решений по распределению капитала 69
2.4 Модель оптимального управления портфелем ценных бумаг с составным критерием 71
2.5 Метод обратной рекурсии при максимизации среднего дохода на капитал 74
2.6 Применение метода фейеровских приближений для решения задачи минимизации риска 76
2.7 Методика подбора многопериодного закона распределения курсов ценных бумаг 81
Глава 3. Исследование оптимальных стратегий управления портфелем ценных бумаг на основе предложенных методов 86
3.1 Общая вычислительная схема реализации предложенной методики 86
3.2 Сравнительный анализ предложенной динамической модели с моделью САРМ 88
3.3 Расчёты и анализ управления портфелем ценных бумаг из акций РТС 93
Выводы и предложения
Литература
Приложение 1. Таблицы
Приложение 2. Рисунки
Приложение 3. Программа ОСУП
