ВВЕДЕНИЕ ...................................................................................................................... 5
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИНАНСИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ ........................................................................... 17
1.1 Основные положения теорий инвестиций и экономического развития и их применение в современных условиях ......................................................................... 17
1.2. Финансовая система РФ во взаимосвязи с развитием экономики .................... 27
1.3 Основные характеристики проектного финансирования ................................... 41
Выводы по Главе 1. ....................................................................................................... 62
ГЛАВА 2. СИНДИЦИРОВАННОЕ ФИНАНСИРОВАНИЕ В МИРЕ И В РОССИИ ......................................................................................................................................... 64
2.1. Понятие синдицированного финансирования. Международный опыт. ........... 64
2.2. Российский опыт синдицированного финансирования ..................................... 80
2.3. Государственно-частное партнерство в инвестиционной деятельности: опыт Российской Федерации ................................................................................................. 86
Выводы по Главе 2. ..................................................................................................... 104
ГЛАВА 3. СМЕШАННОЕ (БЛЕНДИРОВАННОЕ) ФИНАНСИРОВАНЕ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ ......................................................................... 106
3.1. Концепция смешанного финансирования в финансовой системе РФ ............ 106
3.2. Теоретическое обоснование механизма категоризации инвестиционных проектов ........................................................................................................................ 109
3.3. Категоризация инвестиционных проектов: взгляд со стороны риск-профиля. ....................................................................................................................................... 126
3.4. Моделирование ценообразования для различных типов инвестиционных проектов с использование мер государственной поддержки ................................. 130
3.5. Метод снижения влияния модельных рисков проекта на реализуемость проекта и объемы необходимой государственной поддержки ............................................. 149
Выводы по Главе 3 ...................................................................................................... 161
ГЛАВА 4. РАЗВИТИЕ МЕТОДОЛОГИИ ПРОГРАММЫ «ФАБРИКА ПРОЕКТНОГО ФИНАНСИРОВАНИЯ» .................................................................. 162
4.1. Основные характеристики программы «Фабрика проектного финансирования» ........................................................................................................ 162
3
4.2. Развитие инструментов программы «Фабрика проектного финансирования» 171
4.2.1. Использование средств Фонда национального благосостояния для увеличения количества проектов и их объемов, поддержанных по программе «Фабрика проектного финансирования» .................................................................. 171
4.2.2. Механизм повышения бюджетной эффективности проектов с государственной поддержкой, реализованных через программу «Фабрика проектного финансирования» .................................................................................... 182
4.3. Анализ применения всего предлагаемого инструментария программы «Фабрика проектного финансирования» на условном примере. ........................... 193
4.4. Применение инструментов программы «Фабрика проектного финансирования» для финансирования МСП. Создание «зонтичных» программ на принципах Фабрики. ................................................................................................... 204
Выводы по Главе 4 ...................................................................................................... 211
ГЛАВА 5. РАЗРАБОТКА КОНЦЕПЦИИ ФИНАНСИРОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ НА БАЗЕ ТАКСОНОМИИ ПРОЕКТОВ, ОБЕСПЕЧИВАЮЩИХ ПОВЫШЕНИЕ КАЧЕСТВА ЖИЗНИ В ГОРОДАХ/РЕГИОНАХ/СТРАНЕ ............................................................................. 213
5.1. Инвестиционные проекты развития территорий .............................................. 213
5.2. Разработка «Колеса качества жизни» и инструментов бюджетного финансирования инвестиционных проектов ............................................................ 244
5.3. Метод определения приоритетности для госсектора инвестиционных проектов, направленных на развитие городов ........................................................................... 252
5.4. Разработка и апробация инструментария для оценки бюджетных и социальных эффектов от реализации инвестиционных проектов «Колеса КЖ» ...................... 255
5.5 Апробация инструментария для оценки бюджетных и социальных эффектов от реализации инвестиционных проектов «Колеса КЖ»............................................. 278
Выводы по Главе 5 ...................................................................................................... 283
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ........................................................................................................... 285
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ ........................................................................................... 288
ПРИЛОЖЕНИЯ………………………………..……………………………………338
Приложение А. Развитие экономики РФ и финансирование инновационного и социального развития в разных странах …………………………………………...339
Приложение Б. Этапы развития синдицированного финансирования и факторы, сдерживающие его развитие………………………………………………………...345
Приложение В. Анализ мер государственной поддержки инвестиционных проектов………………………………………………………………………………404
Приложение Г. Варианты использования контрциклического свопа……………419
Приложение Д. Хронология основных вех создания концепции устойчивого развития городов …………………………………………………………………….426
Приложение Е. Примеры применения инструментария для оценки социальных эффектов от реализации инвестиционных проектов «Колеса КЖ» (без количественной оценки вклада проекта в Индекс качества жизни ВЭБ.РФ)……431
Приложение Ж. Апробация инструментария для оценки бюджетных и социальных эффектов от реализации инвестиционных проектов «Колеса КЖ» на примере ГЧП-проектов в городе Липецке …………………………………………………………495
